Utang di Kamboja

Bank Nasional Kamboja (National Bank of Cambodia, NBC) mengatur perbankan dan banyak kegiatan kredit formal. Biro Kredit Kamboja (Credit Bureau Cambodia, CBC) mencatat riwayat kredit. Sebelum meminjam, periksa apakah pemberi pinjaman memiliki lisensi, tinjau catatan CBC, bandingkan seluruh kewajiban pembayaran, dan pastikan status hukum agunan apa pun. Pedoman pemberian pinjaman NBC membahas pinjaman berganda dan utang berlebihan. Kontrak pinjaman menggunakan formulir wajib standar untuk jumlah hingga US$50.000, ketentuan standar dengan formulir milik pemberi pinjaman untuk jumlah di atas US$50.000 hingga US$100.000, dan formulir milik pemberi pinjaman untuk jumlah di atas US$100.000. Batas bunga tahunan 18% berlaku untuk lembaga keuangan mikro dan lembaga kredit pedesaan yang tercakup. Batas itu tidak otomatis berlaku bagi setiap pemberi pinjaman atau setiap biaya. Pemberi pinjaman tidak otomatis wajib menyetujui pinjaman atau membatalkan utang peminjam. Indikator utang rumah tangga Kamboja menunjukkan pentingnya memperhitungkan seluruh beban pembayaran. Dalam Survei Sosial Ekonomi Kamboja 2021, rata-rata saldo utang rumah tangga adalah KHR21,3 juta dibandingkan pendapatan rata-rata KHR27,9 juta. Rasio utang terhadap pendapatan rata-rata adalah 76,4%, dan rasio pembayaran utang terhadap pendapatan rata-rata adalah 46,5%. Rasio utang terhadap pendapatan mencapai 48,4% pada 2019/20. Jatuh tempo rata-rata adalah 27 bulan. Rata-rata suku bunga formal yang dilaporkan adalah 18% per tahun, sedangkan ukuran tahun 2009 untuk pinjaman informal adalah 34,8%. Pinjaman untuk kegiatan produktif mencapai 30% pinjaman rumah tangga pada 2021, dibandingkan 42,6% pada 2012. Ini adalah indikator survei, bukan penilaian kemampuan bayar perorangan; dalam sumber resmi yang ditinjau tidak ditemukan rangkaian data utang rumah tangga Survei Sosial Ekonomi Kamboja yang lebih baru dan dapat dibandingkan. Kredit formal tersedia secara nasional, termasuk melalui lembaga kredit pedesaan. Pinjaman informal dari kerabat, teman, pedagang, pemberi pinjaman uang, dan pemberi pinjaman digital tanpa lisensi masih terfragmentasi. Bukti mengenai skema keringanan utang rumah tangga atau konseling utang universal tidak tersedia di Kamboja. Karena itu, pinjaman informal dan tanpa lisensi dapat memiliki perlindungan, dokumentasi, dan pilihan pengaduan yang berbeda dari kredit yang diatur. Peminjam sebaiknya menyimpan kontrak yang ditandatangani, jadwal pembayaran, dan setiap tanda terima. Setelah pelunasan lebih awal secara penuh, peminjam dapat meminta pelepasan agunan dan koreksi catatan CBC. Jika kesulitan keuangan sementara membuat pembayaran yang disepakati tidak terjangkau, peminjam dapat meminta restrukturisasi pinjaman kepada pemberi pinjaman berdasarkan surat edaran NBC yang diterbitkan pada Agustus 2024. Pemberi pinjaman dapat mengubah jangka waktu atau pengaturan pembayaran, tetapi restrukturisasi tidak otomatis menghapus pokok pinjaman. Tidak ditemukan moratorium menyeluruh yang berlaku saat ini atau program keringanan universal. Pemeriksaan kepatuhan NBC terkait praktik ini berlangsung pada September 2024. Pinjaman bermasalah, yang sering disingkat NPL, adalah pinjaman yang mengalami kesulitan pembayaran serius menurut aturan klasifikasi yang berlaku. Tunggakan dapat memengaruhi riwayat kredit CBC dan meningkatkan risiko terhadap properti yang dijaminkan. Ketentuan kontrak dan hukum yang berlaku menentukan pemberitahuan, biaya keterlambatan, penjualan agunan, serta penegakan melalui pengadilan; Kamboja tidak memiliki satu prosedur penagihan atau jadwal biaya universal untuk semua utang. Karena itu, bunga, biaya, dan denda bergantung pada kontrak dan tunduk pada batas hukum yang berlaku. Bukti mengenai aturan biaya universal untuk restrukturisasi atau tarif nasihat utang nasional tidak tersedia. Peminjam sebaiknya terlebih dahulu mengajukan keluhan kepada pemberi pinjaman. Jika masalah belum terselesaikan, keluhan dapat diajukan ke saluran bantuan, kantor pusat, atau cabang provinsi NBC berdasarkan Prakas tentang Penyelesaian Pengaduan Konsumen. NBC melaporkan memiliki 26 saluran bantuan pada 2024. Pengaduan berulang mencakup pelunasan dini, pelepasan agunan, koreksi informasi CBC, penghapusan denda, pinjaman informal, dan penipuan digital. Kerangka perlindungan konsumen untuk layanan keuangan nonbank masih belum lengkap, dan perlindungan atau penanganan keluhan untuk pemberi pinjaman tanpa lisensi mungkin tidak pasti. Undang-Undang Kepailitan Kamboja 2007 menyediakan proses yang dipimpin pengadilan dan melibatkan pengadilan, administrator, serta rapat kreditur. Proses ini dapat berlaku bagi orang perseorangan, kemitraan, atau perusahaan. Setelah perkara kepailitan dibuka, debitur harus mengungkapkan harta pailit dan kreditur dalam waktu 14 hari serta bekerja sama dalam prosesnya. Proses pengadilan dapat menggunakan rencana kompromi atau likuidasi. Klaim beragunan didahulukan daripada klaim tanpa agunan. Likuidasi dapat berlangsung hingga enam bulan, dengan perpanjangan oleh pengadilan hingga enam bulan tambahan. Setelah likuidasi, orang perseorangan dapat mengajukan pembebasan dari klaim belum dibayar yang memenuhi syarat, tetapi alasan menurut undang-undang dapat menggagalkan permohonan tersebut. Kepailitan tidak otomatis menghapus semua utang konsumen, dan versi Khmer undang-undang berlaku jika berbeda dari terjemahan bahasa Inggris. Setelah pelunasan penuh, mintalah konfirmasi tertulis, pelepasan agunan, dan koreksi entri CBC yang tidak akurat. Pembebasan melalui kepailitan bersyarat, sehingga klaim tersisa mungkin masih ada. Biaya pengadilan, administrator, dan likuidasi juga dapat timbul. Utang publik terpisah dari pinjaman rumah tangga dan swasta. Utang publik eksternal sekitar US$11,2 miliar, atau 26% PDB, pada akhir 2023; sekitar 64% merupakan utang bilateral, dengan lebih dari separuh terutang kepada Tiongkok. Risiko tekanan utang publik dan utang yang dijamin pemerintah dinilai rendah. Proyeksi dasar menempatkan utang tersebut mendekati 30% PDB pada 2034, sedangkan utang publik domestik dapat diabaikan dan diproyeksikan di bawah 10% PDB hingga 2034. Angka ini menggambarkan kewajiban pemerintah, bukan kemampuan rumah tangga perorangan untuk membayar kembali. Di tingkat sistem keuangan yang lebih luas, kredit swasta mencapai 126,8% PDB pada pertengahan 2024. NPL sektor perbankan mencapai 6,8% dan NPL sektor keuangan mikro 8,3% pada saat itu; angka NBC 2025 melaporkan rasio NPL 8,3% dan rasio NPL bersih 2,7%. Indikator ini tidak mengukur langsung prevalensi gagal bayar rumah tangga. Kegiatan rumah tangga-pemberi kerja menyumbang 9,1% NPL pada 2025.