Долги в Таджикистане

Государственные, семейные и предпринимательские долги в Таджикистане учитываются в рамках официальных финансовых и правовых систем. Министерство финансов управляет государственными заимствованиями и выдаёт государственные гарантии. В 2025 году государственный долг составлял 32 075,9 млн сомони: внешний долг — 27 826,8 млн, внутренний — 4 249,1 млн. Обслуживание долга составляло 9,8% бюджетных доходов, а обслуживание внешнего долга — 20,3% экспорта товаров и услуг. В структуре преобладал внешний долг: 91% внешних выплат 2025 года приходилось на многосторонних кредиторов и 9% — на двусторонних. Средний срок новых соглашений составлял 21,4 года, средний льготный период — 8,3 года. МВФ оценил государственный долг как устойчивый, но указал на высокий риск долговых трудностей в 2025–2027 годах. Министерство финансов использует реструктуризацию, рефинансирование, досрочное погашение, обратный выкуп, обмен и списание долга в рамках годовых лимитов и трёхлетней стратегии управления долгом. Частные заимствования также значительны. В 2025 году объём кредитов достиг 30,0 млрд сомони, увеличившись на 22,1%; потребительские кредиты составляли 42,6% новых кредитов. Объём микрокредитов достиг 22,0 млрд сомони. Средневзвешенные процентные ставки составляли примерно 22,6% по займам в таджикских сомони и 11,7% по займам в иностранной валюте. На конец 2025 года в Таджикистане действовали 18 традиционных банков, один исламский банк, 26 депозитных микрокредитных организаций, две микрокредитные организации и 22 микрокредитных фонда. Национальный банк Таджикистана лицензирует и контролирует эти организации. Доступ к кредиту зависит от договора, возможности погашения, кредитной истории и, если требуется, залога или поручительства. Высокий объём кредитования домохозяйств побудил МВФ призвать к осмотрительным стандартам выдачи кредитов. Кредитная история содержит сведения о долгах, сроках погашения, залоге и рисках, связанных с кредитами, лизингом, факторингом и форфейтингом. Действуют два кредитных бюро: CRIF Tajikistan и Бюро кредитных историй «Сомониён». Заёмщик предоставляет письменное уведомление или согласие для соответствующей процедуры работы с кредитной историей и может раз в год бесплатно получить один отчёт; за дополнительные отчёты может взиматься плата. Заёмщик вправе запросить копию, выяснить источник записи, оспорить неточную информацию, потребовать исправления и подать жалобу в ответственный орган. Подразделение Национального банка по защите прав потребителей принимает жалобы письменно, в электронном виде или устно. Если жалоба поступила не в тот орган, её должны перенаправить в течение трёх дней; в остальном применяется общий порядок и сроки ответа. Надёжно подтверждённой общенациональной службы консультаций по долгам или полностью учреждённого независимого финансового омбудсмена в Таджикистане нет. При задержке платежа заёмщик и кредитор могут сначала обсудить договор, график платежей, рефинансирование или реструктуризацию. Если договор или другой закон не предусматривает иного, проценты за просрочку по Гражданскому кодексу связаны со ставкой рефинансирования Национального банка. При просрочке или снижении стоимости заложенного обеспечения кредитор может получить право потребовать досрочно погасить долг полностью. Кредитор с обеспечением имеет преимущество в отношении заложенного имущества. После выдачи исполнительного документа Служба исполнения может получить доступ к счетам, доходам, движимому и недвижимому имуществу и другим требованиям. В некоторых случаях орган может ограничить выезд из страны. Исполнительский сбор составляет 10% суммы требования плюс расходы на исполнение. Суд может отсрочить исполнение, разрешить платить частями или продлить срок. Должник вправе знакомиться с материалами, получать копии, представлять доказательства и ходатайства, участвовать в разбирательстве, просить суд утвердить мировое соглашение и подавать жалобу. Должник обязан предоставлять сведения и документы, являться по требованию и сообщать об изменении места жительства или активов в течение трёх дней. Закон о несостоятельности (банкротстве) применяется к юридическим лицам и индивидуальным предпринимателям, но не к обычным физическим лицам. Один из предусмотренных признаков несостоятельности — непогашение обязательств не менее трёх месяцев при превышении общей суммы обязательств над стоимостью активов. Предусмотрены процедуры наблюдения, внешнего управления крупными компаниями, конкурсного производства и мирового соглашения. В суд может обратиться юридическое лицо или индивидуальный предприниматель, кредитор, налоговый орган или уполномоченный орган при соблюдении требований закона. После принятия дела судом кредиторы, как правило, заявляют требования коллективно в рамках процедуры, вместо отдельного взыскания. С началом процедуры банкротства начисление процентов и штрафов прекращается, а требования рассматриваются в рамках производства. Срок предъявления требований составляет не менее двух месяцев. Процедура может длиться до пяти месяцев для малых и средних предприятий или некоммерческих организаций и до двенадцати месяцев для крупных компаний; возможен ещё один дополнительный месяц. Для обычных физических лиц нет установленной процедуры личной несостоятельности, которая в общем порядке списывала бы долг. Частные займы у родственников или друзей существуют, но их распространённость по стране надёжно не измерена.